Con Alpargatas, Camargo Correa

busca ganar espacio en el calzado

El presidente de Camargo Correa,  Vitor Hallack, aseguró que el holding brasilero esta más interesado en Alpargatas más como fabricante de calzado que por su división textil. El tema esta pendiente porque se estima que la Comisión Nacional de Defensa de la Competencia (CNDC) podría exigir que venda plantas de producción de denim para aprobar la venta.

Alpargatas es un jugador importante en el sector calzado deportivo. Es dueña de las marcas Topper (que vende unos 6,5 millones de pares de zapatillas anuales), Flecha y Pampero. La empresa también fabrica para Nike y Adidas.

Como varias colegas de su país, Camargo Correa busca apuntar a la producción de calzado en Argentina.

El grupo brasileño espera que el cierre de la compra del 31,45% de Alpargatas se concrete hacia la segunda quincena de junio. Mientras termina ese proceso, la compañía evalúa las opciones que está dispuesta a aceptar para lograr que la Comisión Nacional de Defensa de la Competencia (CNDC) apruebe la operación.

Algunos funcionarios estatales ya manifestaron cierta preocupación por la inminente concentración en manos del holding del mercado del denim, la tela que se utiliza para fabricar jeans.

Con Alpargatas (que comprará a través de Sao Paulo Alpargatas, filial que el grupo argentino abrió en Brasil a comienzos del siglo XX y en los ’80 vendió a C.C.), Camargo pasaría a controlar ampliamente ese segmento textil. Es que la otra gran empresa del denim en el país es Grafa, que es una filial de Santista Textil, también perteneciente al grupo Camargo Correa. "Como tenemos Santista en el país, el ente regulatorio podría no aprobar la operación por la producción de denim", asumió el ejecutivo.

La oferta por el 100% de las acciones, un dato que están esperando la mayoría de los operadores de Bolsa, no parece estar en la lista de prioridades de Camargo Correa, que también es dueña en Argentina de la cementera Loma Negra.

 "Podemos controlar la compañía con el porcentaje que estamos comprando (del 31,45%)", señaló Hallack en la entrevista. Camargo tiene un acuerdo de entendimiento para comprar las acciones del fondo Newbridge y sus relacionados Long Bar, Columbia HCA Master Retirement Trust, OCM Opportunities y LLP holding.

El precio de la compra habría sido de US$ 40 millones ($ 120 millones), según rumores bursátiles. Alpargatas tenía una deuda de US$ 270 millones, tomada hace una década. Será repagada con una nueva emisión de Obligaciones Negociables para 2010 y 2015 y el desembolso escalonado de otros pasivos, además de algunas conversiones de deuda en acciones. Entre la compra de Loma Negra y Alpargatas, la inversión de Camargo en el Argentina superaría los US$ 1.000 millones

Después de varios años de enfrentar problemas, desde el 2002 Alpargatas comenzó a mejorar. En 2006 tuvo ganancias de US$ 66 millones ($ 197,8 millones de pesos argentinos).

Vitor Hallack, presidente del grupo Camargo Correa